10月30日给予阳谷华泰(300121)买入评级。

(资料图片)

盈利预测和投资评级

风险提示：

该股最近6个月获得机构12次买入评级。

【09:53 中国化学(601117)：Q3新签订单高增 收入／业绩增长稳健】

10月30日给予中国化学(601117)买入评级。

盈利预测及投资建议。公司在逐渐从化学工程龙头转型向化学实业发展,未来公司的工程与实业业务有望实现协同发展。预计公司22-24年归母净利润分别为60.26/74.71/90.63亿元,考虑可比公司估值及公司的成长性,维持公司合理价值为12.81元/股的判断不变,对应公司2022年13倍PE估值,维持“买入”评级。

风险提示:订单增速下滑;新材料价格下滑;项目建设速度放缓。

该股最近6个月获得机构27次买入评级、3次优于大市评级、2次增持评级、2次审慎增持评级、1次推荐评级。

【09:48 联赢激光(688518)2022年三季报点评：Q3业绩超预期 利润率有望继续提升】

10月30日给予联赢激光(688518)买入评级。

投资建议：预计公司2022-2024年归母净利润分别为3.21/5.17/7.23亿元，YoY+248.9%/+61.1%/+39.7%；EPS为1.07/1.72/2.40元，维持“买入”评级。

风险提示：下游行业过于集中、市场竞争加剧、疫情波动、订单交付不及预期、锂电行业增速放缓风险。

该股最近6个月获得机构26次买入评级、4次增持评级、1次增持-B评级、1次跑赢行业评级、1次强烈推荐-A评级、1次审慎增持评级。

【09:48 小熊电器(002959)公司信息更新报告：2022Q3业绩超预期 精品战略驱动盈利边际向上】

10月30日给予小熊电器(002959)买入评级。

2022Q3 业绩超预期，继续看好精品战略驱动盈利提升，维持“买入”评级2022Q1-Q3 实现营业收入26.99 亿元（+14.12%），归母净利润2.40 亿元（+27.24%），扣非归母净利润2.38 亿元（+40.46%）。2022Q3 实现营收8.5 亿元（+16.29%），归母净利润0.92 亿元（+84.51%），扣非归母净利润0.81 亿元（+79.26%%），品牌升级及精品战略导向下2022Q3 业绩超预期增长。考虑到产品结构升级有望继续带动盈利修复，该机构上调盈利预测，预计2022-2024 年归母净利润3.81/4.65/5.55 亿元（原值为3.43/4.11/4.80 亿元），对应EPS 为2.44/2.98/3.56元，当前股价对应PE 为21.2/17.4/14.6 倍，维持“买入”评级。

风险提示：行业需求走弱；原材料价格上涨；新品类发展不及预期等。

该股最近6个月获得机构20次买入评级、5次增持评级、3次推荐评级、2次“买入“评级、2次买入-A的投评级、2次跑赢行业评级、2次审慎增持评级、1次持有评级、1次谨慎增持评级、1次优于大市评级。

【09:48 顾家家居(603816)公司信息更新报告：2022Q3外贸拖累收入增速 盈利水平持续提升】

10月30日给予顾家家居(603816)买入评级。

外贸下滑致收入增速短暂承压，渠道产品优势仍存，维持“买入”评级2022Q1-Q3 实现营收137.62 亿元（+4.06%），实现归母净利润14.03 亿元（+13.35%），扣非归母净利润12.81 亿元（+15.08%）。其中2022Q3 实现营收47.46亿元（-8.89%），实现归母净利润5.12 亿元（+10.08%），扣非归母净利润5.00亿元（+11.93%）。考虑海外通胀致外需疲软外加内需消费信心不足等因素，该机构下调盈利预测，预计2022-2024 年归母净利润19.05/23.04/27.68 亿元(2022-2024年原为20.23/24.47/29.47 亿元),对应EPS 为2.32/2.80/3.37 元，当前股价对应PE为13.5/11.2/9.3 倍，公司作为软体家居龙头兼具广渠道/多品类等核心竞争优势，看好其长期发展，维持“买入”评级。

风险提示：家居行业需求回暖不及预期、原材料大幅上涨、门店开拓不及预期

该股最近6个月获得机构45次买入评级、5次买入-A的投评级、5次强推评级、3次推荐评级、3次跑赢行业评级、2次强烈推荐评级、2次“买入“评级、2次买入-B评级、1次买入-A评级、1次优于大市评级、1次增持评级、1次强烈推荐-A评级。

【09:48 吉比特(603444)：长线能力持续验证 新品潜力值得期待】

10月30日给予吉比特(603444)买入评级。

投资建议：预计公司2022-2024 年的归母净利润14.9/17.94/21.38 亿元，同比增速1.44%/20.45%/19.16%，EPS 分别为20.73/24.97/29.75 元，对应PE 分别为12/10/8 倍，维持“买入”评级。

风险提示：游戏表现不及预期、版号政策风险

该股最近6个月获得机构33次买入评级、3次买入-A评级、3次强烈推荐评级、3次推荐评级、2次跑赢行业评级、1次“买入”投资评级、1次“推荐”投资评级、1次优于大市评级、1次增持评级、1次审慎增持评级。

【09:48 大华股份(002236)季报点评：直面宏观经济压力 静待严冬回暖】

10月30日给予大华股份(002236)买入评级。

风险提示：国内需求不确定性；贸易关系扰动风险；原材料涨价风险；AI 推进不及预期的风险；创新业务孵化不及预期的风险。

该股最近6个月获得机构7次买入评级、3次推荐评级、1次优于大市评级、1次增持评级、1次买入-A的投评级、1次“买入“评级。

【09:48 伟星股份(002003)：Q3收入同增11% 拉链产品领跑 相对优势仍具备成长潜力】

10月30日给予伟星股份(002003)买入评级。

维持盈利预测，维持买入评级。经历多轮订单验证，对内资品牌，伟星份额进入持续上行通道；对外资品牌，加速海外产能建设匹配本地化采购需求。该机构预计公司22-24 年归母净利分别为6.1、7.7、9.8 亿元，对应PE分别为17、13、10x。

风险提示：行业竞争风险，国际贸易环境不确定性增加，下游需求不及预期，生产要素成本持续上升风险。

该股最近6个月获得机构25次买入评级、3次跑赢行业评级、2次强烈推荐评级、2次增持评级、1次持有评级、1次优于大市评级。

【09:48 恒逸石化(000703)：下游需求不及预期 三季度业绩承压】

10月30日给予恒逸石化(000703)买入评级。

盈利预测与投资评级：该机构预计公司2022-2024 年归母净利润分别为19.01、26.93 和33.41 亿元，归母净利润增速分别为-44.2%、41.7%和24.1%，EPS（摊薄）分别为0.52、0.73 和0.91 元/股，对应2022 年10 月27 日的收盘价，PE 分别为13.73、9.69 和7.81 倍。该机构看好公司文莱项目持续贡献收益，聚酯行业底部反转推动盈利提升，该机构维持公司“买入”评级。

风险因素：原油价格大幅震荡；新产能建设进度不及预期、新产能贡献业绩不达预期、原材料价格波动幅度较大；国内 PTA 产能加剧导致利润持续摊薄的风险；炼化产能过剩的风险；下游产品利润修复缓慢的风险；“碳中和”政策对石化行业大幅加码的风险；全球经济复苏不及预期。

该股最近6个月获得机构10次买入评级、2次跑赢行业评级、1次强推评级、1次推荐评级、1次优于大市评级、1次增持评级。

【09:43 科思股份(300856)：利润率再攀升 全年业绩高增可期】

10月30日给予科思股份(300856)买入评级。

公司Q1-Q3 营收12.49 亿元/yoy68%，归母净利2.54 亿元/yoy127.42%，Q3 营收4.29 亿元/yoy82.53%，归母净利1.07 亿元/yoy324.77%。Q4 为欧美市场采购防晒剂原料的传统旺季，考虑新品逐渐放量/提价效应继续显现/汇率变动，22Q4 有望成为全年单季度收入、利润最高季度，全年业绩高增长可期。综合考虑公司提价效应有望继续显现/汇率因素/后续更多新品种有望带来成长动能， 调高22-24 年EPS 至2.09/2.33/2.99 元（ 前值1.80/2.01/2.44 元），可比公司Wind 一致盈利预测22 年50 倍PE，考虑技术路径差异，给予公司22 年45 倍PE，目标价94.05 元（前值82.8 元），维持买入评级。

风险提示：疫情影响生产；原料价格猛烈上涨；新品开拓不顺；汇率升值。

该股最近6个月获得机构22次买入评级、6次增持评级、5次跑赢行业评级、1次审慎增持评级、1次推荐评级。

【09:43 卫宁健康(300253)：营收增速环比小幅改善 下游需求拐点有望23年到来】

10月30日给予卫宁健康(300253)买入评级。

盈利预测与投资建议。预计22-24年EPS为0.17，0.24、0.32元/股。

参考可比公司估值，给予23年45倍PE，对应合理价值10.99元/股，维持“买入”评级、风险提示。疫情反复的风险；经营性回款不达预期的风险；医疗新基建或医疗信创政策对信息化需求拉动不及预期的风险，

该股最近6个月获得机构8次买入评级、7次增持评级、2次跑赢行业评级、1次推荐评级、1次优于大市评级。

【09:43 华光环能(600475)：三季度业绩略有压力 期待灵活性改造技术落地】

10月30日给予华光环能(600475)买入评级。

投资建议：公司深耕环保+能源领域，各业务协同发展，形成了一体化的综合服务体系，目前公司积极完成业务的延伸和转型。鉴于能源价格持续高位，该机构对盈利预测进行了调整，预计2022-2024 年公司归母净利润分别为8.05、10.94、12.79亿元（调整前分别为8.94、11.22、12.70 亿元），分别同比增长6.62%、35.82%、16.94%， PE 分别为11.51、8.47、7.25 倍，维持“买入”评级。

风险提示：新技术落地不及预期；煤价和天然气价格继续上行；市场竞争加剧。

该股最近6个月获得机构2次买入评级、1次增持评级。

【09:38 迎驾贡酒(603198)：Q3收入增23% 省内增速高于省外】

10月30日给予迎驾贡酒(603198)买入评级。

投资建议：

风险提示：

该股最近6个月获得机构17次买入评级、4次增持评级、1次“买入”投资评级、1次“推荐”投资评级、1次跑赢行业评级、1次审慎增持评级、1次推荐评级、1次优于大市评级。

【09:38 中国交建(601800)2022年三季度报告点评：前三季度实现营收及利润双增 Q3毛利率小幅上升】

10月30日给予中国交建(601800)买入评级。

盈利预测、估值与评级：公司2022 年前三季度实现营收及利润双增，新签订单稳健增长；Q3 毛利率小幅上升，期间费用率基本持平，经营/投资性现金流均同比改善。

风险提示：基建投资不及预期，订单回款不及预期，重组事项落地不及预期。

该股最近6个月获得机构11次买入评级、3次推荐评级、2次强烈推荐评级、1次审慎增持评级、1次跑赢行业评级、1次优于大市评级、1次增持评级。

【09:38 太阳纸业(002078)2022年三季报点评：造纸业务和溶解浆景气下滑 令三季度业绩环比走低】

10月30日给予太阳纸业(002078)买入评级。

PB 低于历史均值，维持“买入”评级：鉴于溶解浆和造纸业务的景气度于3Q低于预期，该机构将公司2022-2024 年净利润下调至27.84/27.05/36.44 亿元（较上次盈利预测的下调幅度分别为：21.4%/23.5%/5.3%），预计2022-2024 年EPS 分别为1.04/1.01/1.36 元，当前股价对应PE 分别为11/12/9 倍。根据WIND数据，2017 年至今，太阳纸业历史PB（MRQ）均值为2.03 倍，目前公司PB（MRQ）为1.55 倍，已经低于历史均值，10 月纸企对双胶纸、铜版纸进行提价，箱板纸价格保持相对稳定，有助于提振公司造纸业务的景气度，维持“买入”评级。

风险提示：国内宏观经济低于预期，木浆和动力煤价格上涨超预期。

该股最近6个月获得机构24次买入评级、3次推荐评级、1次买入-A的投评级、1次强烈推荐评级、1次强推评级。

【09:34 国茂股份(603915)2022年三季报点评报告：前三季度业绩承压 多元发展静待行业复苏】

10月30日给予国茂股份(603915)买入评级。

投资建议： 该机构预计公司2022/2023/2024 年营业收入分别为30.81/40.78/50.28 亿元，归母净利润分别为4.61/6.22/8.15 亿元。该机构看好公司机电一体化八大板块的业务布局，维持“买入”评级。

风险提示：宏观经济不及预期，公司产能不及预期，市场竞争加剧。

该股最近6个月获得机构9次买入评级、4次增持评级。

【09:34 深南电路(002916)：载板业务进展顺利 数通服务器受需求影响阶段承压】

10月30日给予深南电路(002916)买入评级。

投资建议：

风险提示：

该股最近6个月获得机构7次买入评级、1次强烈推荐评级、1次审慎增持评级、1次推荐评级、1次优于大市评级、1次增持评级。

【09:34 飞科电器(603868)：自主品牌强势增长 盈利能力持续改善】

10月30日给予飞科电器(603868)买入评级。

投资建议：公司产品结构稳步升级，新兴渠道增速贡献显著。展望四季度，公司即将迎来双十一年终大促以及圣诞节，或将对收入增速有所促进；业绩方面，参考公司22Q2 的销售费用投入，该机构预计Q4 销售费用率同比将有所上升。未来随着后续新品上市，公司有望进一步落实产品升级的成长路径，该机构看好公司未来的发展。根据公司三季报情况，该机构维持业绩快报盈利预测不变，预计22-24 年归母净利润为9.7、12.3、15.7 亿元，对应PE 39x、30x、24x。维持“买入”评级。

风险提示：产品结构升级不及预期；渠道改革进度不及预期；原材料价格波动风险

该股最近6个月获得机构14次增持评级、13次买入评级、4次推荐评级、4次“增持”投资评级、3次买入-A的投评级、3次跑赢行业评级、3次审慎增持评级、1次持有评级。

【09:34 周大生(002867)：疫情致Q3业绩承压 省代模型持续推进】

10月30日给予周大生(002867)买入评级。

投资建议：公司定位中高端珠宝品牌，渠道优势突出，省代模式推进有望加速门店拓展，产品和门店升级带动产品力/品牌力提升。考虑到疫情反复影响门店经营和展店节奏，下调盈利预测，预计公司2022-2024 年营收分别为119.41 亿/138.07 亿/156.69 亿，归母净利润分别为12.29 亿/15.21 亿/17.09 亿，对应PE 分别为10 倍/8 倍/7 倍。维持“买入”评级。

风险提示：同店增长放缓；拓店不达预期；疫情反复。

该股最近6个月获得机构40次买入评级、12次增持评级、4次买入-B评级、3次强烈推荐评级、3次强推评级、2次跑赢行业评级、1次强烈推荐-A评级、1次审慎增持评级、1次持有评级。

【09:34 川发龙蟒(002312)点评报告：三季度业绩符合预期 矿化一体优势不断增强】

10月30日给予川发龙蟒(002312)买入评级。

盈利预测和投资评级

风险提示：

该股最近6个月获得机构12次买入评级、1次增持-A投资评级、1次“优于大市“评级。