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随着全国两会上午的胜利结束，各项政策也开始明朗。对整个经济可用8个字来说：乘风破浪、未来可期，让广大投资者吃了颗定心丸。而国资委这时候也出来力挺，下发了《关于印发创建世界一流示范企业和专精特新示范企业名单的通知》，其中200家央地国企入选创建世界一流专精特新示范企业。这对于上周高位调整的央企大蓝筹，无疑是一记重要利好。

今日央企大蓝筹再次带领大盘中阳拉升，其中电信双雄公布未来70%的利润用来分红，今日又一次领涨两市行情，中国移动还罕见出现涨停板，市值与茅台仅差一千多亿了，有不少人预测股王要让位了。受此影响下，中国电信也触及涨停、中国卫通则成了近期少有连续暴涨的牛股；还有三桶油的飙升、中国建筑为首的大基建类品种的大涨等。龙轩认为，在土地财政开始玩不转下，作为国有大型企业必然要承担更多的财政责任，提高利率润与分红，能极大提高国家财政的收入，同时也让股民有钱进行消费，是一举多得的措施。

美股大企业一般是通过大举回购来回报股东，这对于二级市场来说有很好的推动作用，因为钱都还留在二级市场；龙轩觉得中国股市想要长期走好，采取大举回购代替分红也是不错的思路。须注意的是，大蓝筹领涨的行情，中小盘股自然会再次明显跑输指数，如今日沪指中阳拉升下，个股杀跌的却超过6成，创业板指更是进行跳水创出新低，无论是光伏、还是锂电等赛道股都非常弱，里面的资金被大蓝筹虹吸非常明显。可见，当前没有跟对主线，反而会在指数上涨亏钱。

央企大蓝筹飙涨，成交量却没有明显放大，说明没有增量资金入场，那里面的资金定然是分流赛道股与中小创类个股来实现的。而众所周知，央企大蓝筹都是大市值的品种，若成交量不足的话，肯定也难于走出持续性上涨行情的，因此对今日该板块的再次狂飙，我们要多留一份谨慎，特别是追高的。而当沪指与创指背离达到极致的时候，往往风格就将转变。

2019-2021年2月那一波蓝筹白马为首的牛市行情，央企大蓝筹其实并没有吃到肉的，其重资产、为民生、低利润率的一面，并不是外资所喜欢的。但在全球整个经济下滑、中国房地产拐点出现下，国企大蓝筹抗风险能力体现出来的同时，也分担了国家财政的压力，这就要求提高利润率，那其估值自然会重估。而这些个股是A股的基石，能长期震荡走好、则故事能实现慢牛。但真正进攻的板块个股，还是民营企业类的，其中新能源依然是一个方向，当前虽受汽车行业内卷影响，但只要碳中和各国继续实施，其未来空间则依然巨大。

所谓风水轮流转，过去国企大蓝筹股价呆滞的表现让大家嘲笑，当前轮到此类股上涨，那就应少一点埋怨。若还想搞的，可在股价近期相对滞涨，但业绩能稳定上涨、且高股息率与少从市场上圈钱的个股中选。同时锂电板块这一个多月持续在杀跌，幅度已经很深，在创业板指周线六连阴下，短期也有超跌反弹、甚至报复性反弹的需要，可适当去关注下。